基金从业资格每日一练(2026年2月24日)

• 1.【单选题】关于基金产品的风险评价，下列表述正确的是（  ）。
• A.由基金评级与评价机构提供基金产品风险评价服务的，基金销售机构应当要求服务方提供基金产品风险评价方法及其说明
• B.基金销售机构不能对基金产品进行风险评价
• C.根据基金业协会发布的《基金募集机构投资者适当性管理实施指引(试行)》，基金产品的风险等级至少分为四个等级
• D.基金产品风险评价结果不能作为销售机构向基金投资人推介基金产品的重要依据
• 参考答案：A
• 解析：教材页码：P171 B项说法错误，对基金产品的风险评价，可以由基金销售机构的特定部门完成，也可以由第三方的基金评级与评价机构提供。 C项说法错误，根据基金业协会发布的《基金募集机构投资者适当性管理实施指引(试行)》，其产品至少分为五个等级：R1、R2、R3、R4和R5。 D项说法错误，基金产品风险评价结果应当作为基金销售机构向基金投资人推介基金产品的重要依据。

• 2.【单选题】（ ）不属于基金募集期间的三大信息披露文件。
• A.基金合同
• B.基金招募说明书
• C.基金托管协议
• D.基金管理相关法规
• 参考答案：D
• 解析：基金合同、基金招募说明书和基金托管协议是基金募集期间的三大信息披露文件。

• 3.【单选题】基金管理人收取销售服务费的，对持续持有期少于30日的投资人收取不低于（ ）的赎回费。
• A.2%
• B.1.5%
• C.1%
• D.0.5%
• 参考答案：D
• 解析：基金管理人收取销售服务费的，对持续持有期少于30日的投资人收取不低于0.5%的赎回费，并将上述赎回费全额计入基金财产。

• 4.【单选题】在控制活动方面，基金公司应当建立和完善的制度包括（ ）。 Ⅰ.资产分离制度 Ⅱ.岗位分离制度 Ⅲ.内部监控制度 Ⅳ.信息沟通制度
• A.Ⅱ、Ⅲ
• B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
• C.Ⅰ、Ⅳ
• D.Ⅰ、Ⅱ
• 参考答案：D
• 解析：公司应当建立完善的资产分离制度，基金资产与公司资产、不同基金的资产和其他委托资产要实行独立运作，分别核算。公司应当建立科学、严格的岗位分离制度，明确划分各岗位职责，投资和交易、交易和清算、基金会计和公司会计等重要岗位不得有人员的重叠，实行重要业务部门和岗位应当进行物理隔离。

• 5.【单选题】以下不属于资产管理行业的功能和作用的是（ ）。
• A.为市场经济体系有效配置资源
• B.提供各类投资机会
• C.对金融资产合理定价
• D.防范风险
• 参考答案：D
• 解析： 资产管理行业无论对宏观经济还是微观的个人、企业都有着重要的功能和作用： (1)资产管理行业能够为市场经济体系有效配置资源，使有限的资源配置到最有效率的产品和服务部门，提高整个社会经济的效率和生产服务水平。 (2)通过资产管理行业专业的管理活动，能够帮助投资人搜集、处理各种和投资有关的宏观、微观信息，提供各类投资机会，帮助投资者进行投资决策，并提供决策的最佳执行服务，使投资融资更加便利。 (3)资产管理行业创造出十分广泛的投资产品和服务，满足投资者的各种投资需求，使资金的需求方和提供方能够便利地连接起来。 (4)资产管理行业还能对金融资产进行合理定价，给金融市场提供流动性，降低交易成本，使金融市场更加健康有效，最终有利于一国经济的发展。

• 6.【单选题】我国基金监管需要各个方面的协调合作，形成以行政监管为（ ）、行业自律为纽带、机构内控为基础、社会监督为补充的“四位一体”的监管格局。
• A.重点
• B.核心
• C.基础
• D.内涵
• 参考答案：B
• 解析：我国基金监管应完善基金行业自律机制、健全基金机构内控机制和培育社会力量监督机制，充分发挥基金行业自律、基金机构内控和社会力量监督机制在基金监管方面的积极作用，形成以行政监管为核心、行业自律为纽带、机构内控为基础、社会监督为补充的“四位一体”的监管格局。

• 7.【单选题】公募基金管理人建立良好的内部治理结构的基本途径不包括（ ）。
• A.完善的风险控制机制
• B.明确股东会、董事会、监事会和高级管理人员的职责权限
• C.建立长效的激励和约束机制
• D.审慎高效地运作基金，维护基金份额持有人的利益
• 参考答案：A
• 解析：公募基金管理人建立良好的内部治理结构的基本途径是明确股东会、董事会、监事会和高级管理人员的职责权限，建立长效的激励和约束机制，完善监督和内控机制，确保基金管理人合法合规地行使职权，审慎高效地运作基金，维护基金份额持有人的利益。

• 8.【单选题】基金从业人员应当根据法律法规及公司制度收集、存储、传递和使用客户信息，这些客户信息包括（  ）。 Ⅰ、姓名 Ⅱ、住址 Ⅲ、交易信息 Ⅳ、风险承受能力相关信息
• A. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
• B. Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
• C. Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• D. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• 参考答案：D
• 解析：客户信息主要是指以电子或者其他方式记录的各种投资者信息。客户信息包括其身份基本信息（包含姓名和住址）、风险承受能力相关信息、交易信息等。

• 9.【单选题】下列关于货币市场基金的说法，不正确的是（  ）。
• A.货币市场基金是暂时存放现金的理想场所
• B.风险低，流动性好
• C.以短期货币市场工具为投资对象
• D.增长潜力大，适合长期投资
• 参考答案：D
• 解析：选项D应为“货币基金是风险很小的投资方式，是短期投资的良好选择”。

• 10.【单选题】[2021年真题]关于中国证券投资基金业协会在基金职业道德教育方面发挥的作用，以下表述错误的是（ ）。
• A.中国证券投资基金业协会对违规的基金从业人员可实施纪律处分
• B.中国证券投资基金业协会是基金行业的自律性组织，更侧重在职业道德层面对基金从业人员进行监督
• C.中国证券投资基金业协会有权制定并颁布基金从业人员自律规则
• D.中国证券投资基金业协会在法律法规层面对基金从业人员的执业活动享有执法监督权
• 参考答案：D
• 解析：D项说法错误，政府监管机构是在法律法规的层面对基金从业人员的执业活动进行监管。

• 1.【单选题】下列属于互换合约的是（ ）。 Ⅰ利率互换 Ⅱ货币互换 Ⅲ股票收益互换
• A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
• B.Ⅰ、Ⅱ
• C.Ⅰ
• D.Ⅱ
• 参考答案：A
• 解析：教材页码：P315-P319 互换合约的类型：（1）利率互换（2）货币互换（3）股票收益互换。

• 2.【单选题】下列国家中，清算周期为T+3的是（ ）。
• A.美国
• B.德国
• C.印度
• D.韩国
• 参考答案：A
• 解析：本题旨在考查境外证券交易市场的清算周期。美国的清算周期为T+3，而德国、印度和韩国的清算周期为T+2。故本题选A。

• 3.【单选题】下列关于证券投资基金试点发展阶段的说法中，正确的是（  ）。
• A. 2012年12月28日，通过了修订后的《证券投资基金法》，并于2013年6月1日正式实施
• B. 2012年6月6日，中国证券投资基金业协会正式成立
• C. 1998年3月27日，基金开元和基金金泰的设立拉开了中国证券投资基金试点的序幕
• D. 基金业绩表现异常出色，净值收益率创历史新高
• 参考答案：C
• 解析：选项C正确：1998年3月27日，经中国证监会批准，新成立的南方基金管理公司和国泰基金管理公司分别发起设立了两只规模均为20亿元的封闭式基金——基金开元和基金金泰，由此拉开了中国证券投资基金试点的序幕。 选项AB错误：属于平稳发展及创新探索阶段的情况。 选项D错误：该项属于快速发展阶段的情况。

• 4.【单选题】基金会计以（ ）为会计审核主体。
• A.基金托管人
• B.证券投资基金
• C.基金投资人
• D.基金管理人
• 参考答案：B
• 解析：企业会计核算以企业为会计核算主体，基金会计则以证券投资基金为会计核算主体。

• 5.【单选题】下列关于货币市场基金的利润分配的说法错误的有（ ）。
• A. 货币市场基金每周五进行收益分配时，将同时分配周六和周日的收益
• B. 每周一至周四进行收益分配时，仅对当日收益进行分配
• C. 投资者于周五申购或转换转入的基金份额享有周五、周六、周日的收益
• D. 投资者于周五赎回或转换转出的基金份额享有周五、周六、周日的收益
• 参考答案：C
• 解析：C错误，D正确：投资者于周五申购或转换转入的基金份额不享有周五和周六、周日的利润，投资者于周五赎回或转换转出的基金份额享有周五和周六、周日的利润。 AB正确：具体而言，货币市场基金每周五进行分配时，将同时分配周六和周日的利润；每周一至周四进行分配时，则仅对当日利润进行分配。 综上，该题选C。

• 6.【单选题】基金收入主要来源不包括（ ）。
• A. 股利收益
• B. 存款利息
• C. 债券利息
• D. 基金管理费收入
• 参考答案：D
• 解析：选项D错误：基金管理人因管理基金而收取的费用，不属于基金本身的收入来源，而是基金的成本。 选项ABC正确：基金收入包括利息收入、投资收益、公允价值变动损益和其他收入。其中，利息收入包括存款利息收入、债券利息收入、资产支持证券利息收入、证券出借利息收入和买入返售金融资产收入，投资收益包括股票投资收益、基金投资收益、债券投资收益、资产支持证券投资收益、贵金属投资收益、衍生工具收益、股利收益和其他投资收益。 综上，该题选D。

• 7.【单选题】以下属于中国证券业协会公布的第一批具有协会会员资格的基金评价机构的是（ ）。 Ⅰ．招商证券股份有限公司 Ⅱ．北京济安金信科技有限公司 Ⅲ．北京证券报社 Ⅳ．海通证券股份有限公司
• A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
• C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
• D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
• 参考答案：C
• 解析：2010年5月．中国证券业协会公布了第一批具有协会会员资格的基金评价机构名单，主要包括：①3家证券投资咨询机构及独立基金评价机构，分别为：晨星资讯(深圳)有限公司、天相投资顾问有限公司、北京济安金信科技有限公司；②4家证券公司，分别为：中国银河证券股份有限公司、海通证券股份有限公司、招商证券股份有限公司、上海证券有限责任公司；③3家基金评奖机构，分别为：中国证券报社、上海证券报社、深圳证券时报社有限公司。

• 8.【单选题】下列关于实值期权、平价期权和虚值期权的表述，不正确的是（ ）。
• A.实值期权是指如果期权立即被执行，买方具有正的现金流的期权
• B.三者的分类依据是执行价格与标的资产市场价格的关系
• C.买方执行虚值期权时会有负的现金流
• D.同一期权的状态不会变化
• 参考答案：D
• 解析：实值期权、平价期权和虚值期权描述的是期权在有效期内的某个具体的时间点上的状态，随着时间的变化，同一期权的状态也会不断变化。有时是实值期权，有时是平价期权，而有时又变成虚值期权。D项不正确。

• 9.【单选题】下列关于证券投资基金的说法中，正确的是（  ）。 Ⅰ、反映的是债权债务关系，是一种债权凭证 Ⅱ、基金是独立的资产管理产品，风险自担 Ⅲ、资金主要投向有价证券等金融工具或产品 Ⅳ、可以投资于众多金融工具或产品，能有效分散风险
• A. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
• B. Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• C. Ⅲ、Ⅳ
• D. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• 参考答案：B
• 解析：Ⅱ正确：基金是独立的资产管理产品，风险自担。 Ⅲ正确：基金所筹集的资金主要投向有价证券等金融工具或产品。 Ⅳ正确：投资者购买基金份额，可间接持有一篮子证券资产，有效分散单一证券价格波动带来的风险。 Ⅰ错误：股票体现股东权利关系，债券体现债权债务关系，而基金体现信托关系(或信义关系)。 综上，该题选B。

• 10.【单选题】在质押式回购期间，若发生质押的债券派息，则对利息的处理方式为（ ）。
• A.归资金融入方所有
• B.双方可以协商确定利息的归属
• C.归资金融出方所有
• D.归逆回购方所有
• 参考答案：A
• 解析：选项A正确：在质押式回购期间，债券的利息归出质方（资金融入方）所有；选项BCD不符合题意。

• 1.【单选题】常见的股权投资基金销售机构主要包括（  ）等。 Ⅰ.商业银行 Ⅱ.事务所 Ⅲ.证券公司 Ⅳ.期货公司
• A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
• B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
• C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• 参考答案：A
• 解析：常见的股权投资基金销售机构主要包括商业银行、证券公司、期货公司、保险机构、证券投资咨询机构、独立基金销售机构等。

• 2.【单选题】清算价值法常见于杠杆收购和（ ）。
• A.破产投资策略
• B.市场投资
• C.价值投资
• D.清算策略
• 参考答案：A
• 解析：清算价值法则常见于杠杆收购和破产投资策略。

• 3.【单选题】（ ），基金业协会根据《证券投资基金法》以及中国证监会的授权，发布《私募投资基金管理人登记和基金备案办法(试行)》，明确基金业协会办理私募基金管理人登记和私募基金备案，成为股权基金业务主要的行业自律组织。
• A.2014年1月17日
• B.2016年2月5日
• C.2015年2月7日
• D.2013年2月5日
• 参考答案：A
• 解析：2014年1月17日，基金业协会根据《证券投资基金法》以及中国证监会的授权，发布《私募投资基金管理人登记和基金备案办法(试行)》，明确基金业协会办理私募基金管理人登记和私募基金备案，成为股权基金业务主要的行业自律组织。

• 4.【单选题】（  ）是整个金融监管的基石，股权投资基金的监管也必须将防范系统性金融风险作为目标。
• A.防范系统性金融风险
• B.保护基金投资者合法权益
• C.保护基金管理者合法权益
• D.保护基金托管人合法权益
• 参考答案：A
• 解析：防范系统性金融风险是整个金融监管的基石，股权投资基金的监管也必须将防范系统性金融风险作为目标。

• 5.【单选题】股权投资基金投资后，对于尚在积极开拓市场的企业，侧重观察的指标不包括（ ）。
• A. 业绩指标
• B. 成长指标
• C. 网点建设
• D. 销售额增长
• 参考答案：A
• 解析：对于业务和市场已经相对成熟稳定的企业，侧重于业绩指标，如收入、净利润、市场占有率等；对于尚在积极开拓市场的企业，侧重于成长指标，如销售额增长、网点建设、新市场进入等。故A项不符合题意。

• 6.【单选题】间接上市成功的，（ ）持有的被投资企业股份(股权)也可以转变成为相关上市公司的股份，通过公开市场转让实现退出。
• A. 股票投资基金
• B. 债券投资基金
• C. 期货投资基金
• D. 股权投资基金
• 参考答案：D
• 解析：间接上市成功的，股权投资基金持有的被投资企业股份(股权)也可以转变成为相关上市公司的股份，通过公开市场转让实现退出。

• 7.【单选题】项目退出通常需要选择适当的退出时机，下列关于项目退出的一般顺序排列正确的是（  ）。 Ⅰ．进行交易结算并进行退出后的评估与评价 Ⅱ．评估公开上市、股权转让等不同退出路径的收益 Ⅲ．设计退出方案 Ⅳ．进行退出启动前的准备
• A. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• B. Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅰ
• C. Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅱ
• D. Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、Ⅲ
• 参考答案：B
• 解析：项目退出通常需要选择适当的退出时机，评估公开上市、股权转让等不同退出路径的收益，进而设计退出方案；进行退出启动前的准备；启动退出程序后，监控整个项目退出过程；最终进行交易结算并进行退出后的评估与评价。

• 8.【单选题】反向尽职调查资料内容通常包括（  ）。 Ⅰ．基金管理人基本情况 Ⅱ．基金管理人内部治理和重要制度 Ⅲ．历史基金或业绩项目 Ⅳ．核心团队成员信息
• A. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
• B. Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
• C. Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• D. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• 参考答案：D
• 解析：(反向)尽职调查资料是根据基金投资者需求由基金管理人准备和提供的关于基金管理人的一系列说明资料，内容通常包括基金管理人基本情况、基金管理人内部治理和重要制度、历史基金或项目业绩、核心团队成员信息等。

• 9.【单选题】关于投资后管理增值服务，下列表述错误的是（ ）。
• A.在为被投资企业提供资本运作增值服务方面，投资机构对资本市场的熟悉程度、资本运作能力较强，所以能够承担更少的责任
• B.投资机构可以帮助被投资企业寻找合适的高级管理人才、核心技术人才、日常经营中的供应商和经销商、业务合作方、会计师事务所、律师事务所、管理咨询公司、专家顾问等
• C.投资机构通常能在公司治理方面提供合理意见与建议，帮助被投资企业逐步建立起规范的公司治理结构
• D.如果被投资企业需要吸引新的股权资金或债权资金，投资机构往往会利用自己在资本市场和借贷市场的关系网络，引荐其他投资机构或者商业银行
• 参考答案：A
• 解析：一般而言，被投资企业擅长自身的业务发展，对于如何进行资本规划、股票公开发行和上市、并购整合较为薄弱；而与此相反，投资机构对资本市场的熟悉程度高、资本运作能力较强，因此，在为被投资企业提供资本运作增值服务方面，投资机构能够承担更多的责任。

• 10.【单选题】政府投资基金通常投资于（  ）。
• A. 外币股权投资基金
• B. 股权投资基金
• C. 创业投资基金
• D. 定向增发基金
• 参考答案：C
• 解析：政府引导基金是一类特殊的母基金，主要是通过投资于创业投资基金，达到支持创业投资基金发展的目的。