基金从业资格每日一练(2026年2月1日)

• 1.【单选题】基金监管职责分工的总体要求不包括（  ）。
• A.职责清晰
• B.分工明确
• C.提高效率
• D.反应快速
• 参考答案：C
• 解析：教材页码：P119-122 基金监管职责分工的总体要求包括：职责清晰、分工明确、反应快速和协调有序。

• 2.【单选题】下列关于资产管理的特征，说法错误的是（ ）。
• A.从受托资产来看，主要为货币等金融资产，一般不包括固定资产等实物资产
• B.资产委托方根据投资者授权，进行资产投资管理，承担受托人义务
• C.从参与方来看，资产管理包括委托方和受托方
• D.从管理方式来看，资产管理主要通过投资于银行存款、证券、期货、基金、保险、实体企业股权以及其他可被证券化的资产实现增值
• 参考答案：B
• 解析：资产管理具有以下特征： (1)从参与方来看，资产管理包括委托方和受托方，委托方为投资者，受托方为资产管理人。资产管理人根据投资者授权，进行资产投资管理，承担受托人义务。 (2)从受托资产来看，主要为货币等金融资产，一般不包括固定资产等实物资产。 (3)从管理方式来看，资产管理主要通过投资于银行存款、证券、期货、基金、保险、实体企业股权以及其他可被证券化的资产实现增值。

• 3.【单选题】根据基金的资金来源和用途可以将基金分为（ ）。
• A.在岸基金、离岸基金和国际基金
• B.主动型基金和被动(指数)型基金
• C.契约型基金和公司型基金
• D.封闭式基金和开放式基金
• 参考答案：A
• 解析：根据基金的资金来源和用途可以将基金分为在岸基金、离岸基金和国际基金。 在岸基金是指在本国募集资金并投资于本国证券市场的证券投资基金。 离岸基金是指一国(地区)的证券投资基金组织在他国(地区)发售证券投资基金份额，并将募集的资金投资于本国(地区)或第三国(地区)证券市场的证券投资基金，如我国的“内地香港互认基金”。 国际基金是指资本来源于国内，并投资于国外市场的投资基金，如我国的QDII基金。

• 4.【单选题】我国分级基金的募集包括（ ）两种方式。
• A.合并募集和分开募集
• B.现金募集和非现金募集
• C.场内募集和场外募集
• D.直销募集和分销募集
• 参考答案：A
• 解析：我国分级基金的募集包括合并募集和分开募集两种方式。

• 5.【单选题】将一个市场的全部上市公司按市值大小排名，市值排名靠后、累计市值占市场总市值（ ）以下的公司归为小盘股。
• A.5％
• B.10％
• C.15％
• D.20％
• 参考答案：D
• 解析：将一个市场的全部上市公司按市值大小排名：市值排名靠后、累计市值占市场总市值20％以下的公司归为小盘股；市值排名靠前，累计市值占市场总市值50％以上的公司为大盘股。

• 6.【单选题】基金管理人的基金宣传推介材料，应当事先经基金管理人负责基金销售业务的高级管理人员和（  ）检查，出具合规意见书。
• A.董事长
• B.监事长
• C.督察长
• D.董事会
• 参考答案：C
• 解析：教材页码：P180-194 基金管理人的基金宣传推介材料，应当事先经基金管理人负责基金销售业务的高级管理人员和督察长检查，出具合规意见书。

• 7.【单选题】下列哪一项不属于内部控制的主要内容?（ ）
• A.投资管理业务控制
• B.风险管理控制
• C.信息披露控制
• D.会计系统控制
• 参考答案：B
• 解析：内部控制的主要内容包括：投资管理业务控制，销售业务控制，信息披露控制，信息技术系统控制，会计系统控制，监察稽核控制。

• 8.【单选题】下列关于基金募集申请，说法不正确的是（ ）。
• A.我国基金管理人进行基金的募集，必须依据《证券投资基金法》的有关规定，向中国证监会提交相关文件
• B.申请材料受理后，相关内容不得随意更改
• C.基金合同草案、基金托管协议草案、招募说明书草案等文件是基金管理人向中国证监会提交设立基金的申请注册文本
• D.申请期间申请材料涉及的事项发生重大变化的，基金管理人应当自变化发生之日起7个工作日内向中国证监会提交更新材料
• 参考答案：D
• 解析：申请期间申请材料涉及的事项发生重大变化的，基金管理人应当自变化发生之日起五个工作日内向中国证监会提交更新材料。D项说法不正确

• 9.【单选题】开放式私募证券投资基金至多每周开放一次申购、赎回，每次开放不得超过（  ）。
• A. 5天
• B. 3天
• C. 2天
• D. 1天
• 参考答案：C
• 解析：开放式私募证券投资基金至多每周开放一次申购、赎回，每次开放不得超过2天。

• 10.【单选题】关于私募证券投资基金的作用，下列说法正确的是（  ）。 Ⅰ．是多层次资本市场的建设者 Ⅱ．是市场价格发现的参与者和市场流动性的提供者 Ⅲ．是实体经济转型深化的助力者 Ⅳ．是跨境和国际化投资的开拓者
• A.Ⅰ
• B.Ⅰ、Ⅱ
• C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
• D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• 参考答案：D
• 解析：私募证券投资基金的作用： （1）是多层次资本市场的建设者。Ⅰ项 （2）是市场价格发现的参与者和市场流动性的提供者。Ⅱ项 （3）是实体经济转型深化的助力者。Ⅲ项 （4）是跨境和国际化投资的开拓者。Ⅳ项

• 1.【单选题】下列选项中，不属于技术分析的三项假定的是（ ）。
• A.历史会重演
• B.市场行为涵盖一切信息
• C.股票的市场价格围绕其内在价值波动
• D.股价具有趋势性运动规律
• 参考答案：C
• 解析：技术分析的三项假定分别是：(1)市场行为涵盖一切信息。(2)股价具有趋势性运动规律，股票价格沿趋势运动。(3)历史会重演。

• 2.【单选题】公司资产在不同证券持有者中享有不同的清偿顺序，享有公司资产的最高索取权的是（ ）。
• A. 优先股股东
• B. 普通股股东
• C. 债券持有者
• D. 实际控股人
• 参考答案：C
• 解析：债务资本是一种借入资本，代表了公司的合约义务，因此债券持有者/债权人拥有公司资产的最高索取权。然后是优先股股东，在公司解散或破产清算时，优先股股东优先于普通股股东分配公司剩余财产。 故公司解散或破产清算时，公司的资产在不同证券持有者中的清偿顺序如下：债权人先于优先股股东，优先股股东先于普通股股东。 综上，该题选C。

• 3.【单选题】关于股票价格，以下表述正确的有（ ）。 I.股票的理论价格是对未来收益的评定 II.股票的理论价格与一定的利率水平有关 III.股票的价格由股票的账面价值决定 IV.发行价格高于票面价值称为折价发行
• A.I、II
• B.II、III
• C.III、IV
• D.I、IV
• 参考答案：A
• 解析：发行人以低于债券面额的价格出售债券，即折价发行（IV错误）；股票的内在价值决定股票的市场价格（选项III说法错误）。

• 4.【单选题】一个公司的总资本是1 000万元，其中有300万元的债务资本和700万元的权益资本，那么该公司的资本结构即包含30%的债务和70%的权益，该公司的资产负债率是（ ）。
• A. 25%
• B. 27%
• C. 30%
• D. 32%
• 参考答案：C
• 解析：资产负债率是负债总额（包括短期负债和长期负债）占总资产的比例，即：资产负债率=负债/资产=300万/1000万=30%。 同样，根据题意“该公司的资本结构即包含30%的债务”，也就是说总资产中有30%的负债，即资产负债率为30%。

• 5.【单选题】关于基金评价业务在投资市场中的作用，以下说法错误的是（  ）。
• A. 基金评价业务主要为投资者提供主观判断依据
• B. 基金评价业务有助于引导长期投资理念
• C. 基金评价业务能够提升市场透明度
• D. 基金评价业务可以促进基金行业良性发展
• 参考答案：A
• 解析：基金评价业务在投资市场中的重要性和作用主要体现在以下几个方面： (1)为投资者提供客观参考（并非主观判断依据，A错误）。 (2)引导长期投资理念（B）。 (3)促进行业良性发展（D）。 (4)助力机构投资者决策。 (5)提升市场透明度（C）。 (6)传播投资知识。 综上，该题选A。

• 6.【单选题】跟踪偏离度的计算公式是（ ）。
• A. 跟踪偏离度=投资组合的真实收益率+基准组合的收益率
• B. 跟踪偏离度=投资组合的真实收益率-基准组合的收益率
• C. 跟踪偏离度=投资组合的真实收益率÷基准组合的收益率
• D. 跟踪偏离度=投资组合的真实收益率×基准组合的收益率
• 参考答案：B
• 解析：跟踪偏离度是投资组合在当期的实际收益率与基准组合在同期收益率之间的简单差额，其计算公式为：TD【sub|i】=r【sub|pi】-r【sub|bi】，TD——第i期的跟踪偏离度；rpi—投资组合在第i期的真实收益率；rbi——基准组合在第i期的收益率。 综上，该题选B。

• 7.【单选题】无摩擦市场主要是指没有( )。
• A. 交易风险
• B. 冲击成本
• C. 税和交易费用
• D. 机会成本
• 参考答案：C
• 解析：无摩擦市场，主要指没有【税和交易费用】。

• 8.【单选题】（ ）的产生与美国20世纪60年代的“Q条例”中禁止活期存款支付利息的规定有关。
• A.货币市场基金
• B.金融衍生工具
• C.信用凭证
• D.大额可转让定期存单
• 参考答案：D
• 解析：大额可转让定期存单的产生与美国20世纪60年代的“Q条例”中禁止活期存款支付利息的规定有关。

• 9.【单选题】中国人民银行在银行间债券市场推出债券借贷业务是在（ ）。
• A. 2006年11月20日
• B. 2005年6月15日
• C. 2003年7月1日
• D. 2004年9月3日
• 参考答案：A
• 解析：2006年11月20日，中国人民银行在银行间债券市场推出债券借贷业务。债券借贷是指债券融入方以一定数量的债券为质物，从债券融出方借入标的债券，同时约定在未来某一日期归还所借入标的债券，并由债券融出方返还相应质物的债券融通行为。

• 10.【单选题】关于看涨期权交易双方的潜在盈亏，下列说法正确的是（ ）。
• A.买方的潜在盈利是无限的，卖方的潜在盈利是有限的
• B.买方的潜在亏损是无限的，卖方的潜在亏损是有限的
• C.双方的潜在盈利和亏损都是无限的
• D.双方的潜在盈利和亏损都是有限的
• 参考答案：A
• 解析：看涨期权买方的亏损是有限的，其最大亏损额为期权价格，而盈利可能是无限大的。 相反，看涨期权卖方的盈利是有限的，其最大盈利为期权价格，而亏损可能是无限大的。

• 1.【单选题】创业投资基金对科技创新的贡献力度，大约相当于其他社会资本的( )倍。
• A.1
• B.2
• C.3
• D.4
• 参考答案：C
• 解析：研究表明，创业投资基金所支持的科技企业，其产品从研发到上市销售所花的时间，明显短于一般企业的平均水平；如果以单位资本投资产出的专利数量来衡量，创业投资基金对科技创新的贡献力度，大约相当于其他社会资本的3倍。

• 2.【单选题】财务尽职调查重点关注目标公司的（ ）财务业绩情况。
• A. 历史
• B. 未来
• C. 目前
• D. 过去一年
• 参考答案：A
• 解析：财务尽职调查重点关注目标公司的历史财务业绩情况，并对企业未来财务状况进行合理预测。

• 3.【单选题】关于信托(契约)型股权投资基金收益分配的原则，下列说法错误的是（ ）。 Ⅰ.信托(契约)型股权投资基金的收益分配原则由基金管理人约定 Ⅱ.信托(契约)型股权投资基金的收益分配原则由基金管理人、基金投资者及其他合同当事人(若有)在基金合同中约定 Ⅲ.若基金合同中进行特别约定的，则每一份基金份额不必具有同等权益 Ⅳ.信托(契约)型股权投资基金的每一份基金份额必须具有同等权益
• A.Ⅰ、Ⅳ
• B.Ⅱ、Ⅳ
• C.Ⅱ、Ⅲ
• D.Ⅰ、Ⅲ
• 参考答案：A
• 解析：Ⅰ、Ⅳ项错误，信托(契约)型股权投资基金的收益分配原则由基金管理人、基金投资者及其他合同当事人(若有)在基金合同中约定。除基金合同另有约定外，每份基金份额应具有同等的合法权益。故本题选A。

• 4.【单选题】A创业投资基金持有G科技公司25％股权，其余75％由创始人团队持有，现创始人团队欲向新投资人B股权投资基金出售其持有股权的5％，如果A行使随售权，则下列表述正确的是（ ）。
• A.A基金可以以同样价格优先于创始人团队，向B基金出售它持有的1.25％股权
• B.A基金可以以同样条件向B基金出售它持有的1.25％股权
• C.A基金可以以同样条件向B基金出售它持有的5％股权
• D.A基金可以以同样条件优先于创始人团队，向B基金出售它持有的5％股权
• 参考答案：B
• 解析：随售权又称共同出售权，是指目标公司的其他股东欲对外出售股权时，股权投资基金有权以其持股比例为基础，以同等条件参与该出售交易。

• 5.【单选题】对于合伙型基金，除法律另有规定的特殊情形外，有限合伙企业应由（  ）合伙人设立，且有限合伙企业至少应当有一个普通合伙人。
• A. 2个以上20个以下
• B. 2个以上50个以下
• C. 5个以上20个以下
• D. 5个以上50个以下
• 参考答案：B
• 解析：对于合伙型基金，除法律另有规定的特殊情形外，有限合伙企业应由2个以上50个以下合伙人设立，且有限合伙企业至少应当有一个普通合伙人。

• 6.【单选题】《私募投资基金服务业务管理办法(试行)》适用的私募基金服务机构为私募股权投资基金提供的服务包括（ ）。 Ⅰ．基金募集 Ⅱ．份额登记 Ⅲ．估值核算 Ⅳ．投资顾问
• A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
• C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
• D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• 参考答案：D
• 解析：教材页码：P270-272 股权投资基金管理人委托私募基金服务机构，为股权投资基金提供基金募集、投资顾问、份额登记、估值核算、信息技术系统等服务业务，适用《私募投资基金服务业务管理办法(试行)》。故本题选D。

• 7.【单选题】股权投资基金这一资产类别在投资者的资产配置中通常具有( )的特点。
• A.低风险、低期望收益
• B.低风险、高期望收益
• C.高风险、低期望收益
• D.高风险、高期望收益
• 参考答案：D
• 解析：在整个金融资产类别中，股权投资基金属于高风险、高期望收益的资产类别。

• 8.【单选题】股份有限公司申请股票在新三板挂牌，应当符合的条件不包括（ ）。
• A.依法设立且存续满两年
• B.业务明确，具有持续经营能力
• C.股权明晰，股票发行和转让行为合法合规
• D.应为高新技术企业
• 参考答案：D
• 解析：股份有限公司申请股票在新三板挂牌，不受股东所有制性质的限制，不限于高新技术企业，但应当符合下列条件： （1）依法设立且存续满两年，有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，存续时间可以从有限责任公司成立之日起计算； （2）业务明确，具有持续经营能力； （3）公司治理机制健全，合法规范经营； （4）股权明晰，股票发行和转让行为合法合规； （5）主办券商推荐并持续督导； （6)全国股份转让系统公司要求的其他条件。

• 9.【单选题】区域性股权交易市场俗称( )。
• A.主板
• B.二板
• C.新二板
• D.四板
• 参考答案：D
• 解析：区域性股权交易市场（俗称“四板”）是为市场所在地省级行政区域内的企业特别是中小微企业提供股权、债权的转让和融资服务的场外交易市场。

• 10.【单选题】股权投资基金运行期间，股权投资基金信息披露义务人应当在每年度结束之日起4个月内，向投资者披露基金（  ）。 Ⅰ.对外投资情况 Ⅱ.基金财务情况 Ⅲ.项目运营和风险情况 Ⅳ.投资收益分配和损失承担情况
• A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
• B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
• C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• 参考答案：D
• 解析：股权投资基金运行期间，股权投资基金信息披露义务人应当在每年度结束之日起4个月内，向投资者披露基金对外投资情况、基金财务情况、项目运营和风险情况、投资收益分配和损失承担情况、基金费用支出情况以及基金合同约定的其他信息。