证券从业每日一练(2026年6月8日)

• 1.【判断题】证券经营机构应当制定覆盖全体工作人员的廉洁从业规范，将工作人员廉洁从业情况纳入人力资源管理体系，并将廉洁从业情况考察和评估结果作为人员聘用、从业人员登记和后续管理、晋级、提拔、离职以及考核、薪酬管理、审计、稽核等事项的重要考量因素。（ ）
• A. 对
• B. 错
• 参考答案：A
• 解析：证券经营机构应当制定覆盖全体工作人员的廉洁从业规范，将工作人员廉洁从业情况纳入人力资源管理体系，并将廉洁从业情况考察和评估结果作为人员聘用、从业人员登记和后续管理、晋级、提拔、离职以及考核、薪酬管理、审计、稽核等事项的重要考量因素。

• 2.【单选题】[2021年真题]根据《证券投资基金法》，下列关于基金财产的说法，正确的有( )  I.基金财产的债务由基金财产本身承担，基金份额持有人以其出资为限对基金财产的债务承担责任  II.因基金管理人承担的债务,可以对基金财产强制执行  III.基金托管人依照法律规定，应当承担的民事赔偿责任，可以由基金财产承担 Ⅳ.基金财产的债权，不得与基金管理人、基金托管人固有财产的债务相抵销
• A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
• B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
• C.Ⅰ、Ⅳ
• D.Ⅱ、Ⅲ
• 参考答案：C
• 解析：基金财产的债务由基金财产本身承担，基金份额持有人以其出资为限对基金财产的债务承担责任。但基金合同依照《证券投资基金法》另有约定的，从其约定。非因基金财产本身承担的债务，不得对基金财产强制执行。基金财产的债权，不得与基金管理人、基金托管人固有财产的债务相抵销；不同基金财产的债权债务，不得相互抵销。

• 3.【单选题】证券公司应当在每月结束之日起( )个工作日内，向中国证监会及其派出机构报送月度风险控制指标监管报表。
• A.5
• B.7
• C.10
• D.15
• 参考答案：B
• 解析：考点：本题考查风险控制指标报告的有关要求。 证券公司应当在每月结束之日起7个工作日内，向中国证监会及其派出机构报送月度风险控制指标监管报表。

• 4.【单选题】下列关于未标明合伙企业名称字样责任的说法，错误的是（ ）
• A.未在名称中标明“普通合伙”、“特殊普通合伙”或者“有限合伙”，只需改正即可，不需要承担其他法律责任
• B.未在名称中标明“普通合伙”字样的，由企业登记机关责令限期改正，处以一万以下金额的罚款
• C.未在名称中标明“有限合伙”字样的，由企业登记机关责令限期改正，处以一万以下金额的罚款
• D.未在名称中标明“特殊普通合伙”字样的，由企业登记机关责令限期改正，处以一万以下金额的罚款
• 参考答案：A
• 解析：违反《合伙企业法》的规定，合伙企业未在其名称中标明“普通合伙”、“特殊普通合伙”或者"有限合伙"字样的，由企业登记机关责令限期改正，处以2000元以上一万元以下的罚款。

• 5.【单选题】根据《证券市场资信评级业务管理办法》，证券评级机构评级委员会委员及评级从业人员在开展证券评级业务期间，下列关于证券资信评级业务人员的回避情形，错误的是（ ）。
• A.本人、直系亲属持有受评级机构或者受评级证券发行人的股份达到5%以上
• B.本人、直系亲属为受评级机构或者受评级证券发行人的普通员工
• C.本人、直系亲属持有受评级证券或者受评级机构发行的证券金额超过50万元
• D.本人、直系亲属担任受评级机构或者受评级证券发行人聘任的会计师事务所、律师事务所、财务顾问等证券服务机构的负责人或者项目签字人
• 参考答案：B
• 解析：证券评级机构应当建立回避制度。证券评级机构评级委员会委员及评级从业人员在开展证券评级业务期间有下列情形之一的，应当回避：（1）本人、直系亲属持有评级委托方、受评级机构或者受评级证券发行人的股份达到5%以上，或者是受评级机构、受评级证券发行人的实际控制人；（选项A正确）（2）本人、直系亲属担任评级委托方、受评级机构或者受评级证券发行人的董事、监事和高级管理人员；（3）本人、直系亲属担任评级委托方、受评级机构或者受评级证券发行人聘任的会计师事务所、律师事务所、财务顾问等证券服务机构的负责人或者项目签字人；（选项D正确）（4）本人、直系亲属持有评级委托方、受评级证券或者受评级机构发行的证券金额超过50万元，或者与评级委托方、受评级机构、受评级证券发行人发生累计超过50万元的交易；（选项C正确）（5）中国证监会认定的足以影响独立、客观、公正、审慎性原则的其他情形。

• 6.【单选题】下列关于公募基金的基金管理人禁止行为，说法错误的是（ ）。
• A.不得挪用基金财产
• B.不得向基金份额持有人承诺收益
• C.不得将其固有财产或者他人财产混同于基金财产从事证券投资
• D.不得公平地对待其管理的不同基金财产
• 参考答案：D
• 解析：教材页码：P78-80 公开募集基金的基金管理人及其董事、监事、高级管理人员和其他从业人员不得有下列行为： (1)将其固有财产或者他人财产混同于基金财产从事证券投资；（C正确） (2)不公平地对待其管理的不同基金财产；（D错误） (3)利用基金财产或者职务之便为基金份额持有人以外的人牟取利益； (4)向基金份额持有人违规承诺收益或者承担损失；（B正确） (5)侵占、挪用基金财产；（A正确） (6)泄露因职务便利获取的未公开信息、利用该信息从事或者明示、暗示他人从事相关的交易活动； (7)玩忽职守，不按照规定履行职责。

• 7.【单选题】全国股份转让系统是经国务院批准，依据《证券法》设立的全国性证券交易所，主要为( )中小微企业发展服务。 ①创新型企业 ②创业型企业 ③成长型 ④成熟型企业
• A.①②④
• B.①③④
• C.①②③④
• D.①②③
• 参考答案：D
• 解析：考点：本题考查全国股份转让系统的服务对象，选项①②③均正确。

• 8.【判断题】期货交易实行持仓限额制度，防范合约持仓过度集中的风险。（ ）
• A.对
• B.错
• 参考答案：A
• 解析：期货交易实行持仓限额制度，防范合约持仓过度集中的风险。

• 9.【判断题】全面风险管理包含了：“全员”、对“全部风险”进行管理、开展风险管理的“全部活动”、对风险进行“全程管理”四部分含义。（ ）
• A.对
• B.错
• 参考答案：A
• 解析：全面风险管理包含"全员"的含义，要求证券公司董事会、经理层以及全体员工，从上到下，共同参与风险管理。 全面风险管理包含对"全部风险"进行管理的含义，要求对各类风险进行管理，要求管理的风险包括但不限于流动性风险、市场风险、信用风险、操作风险、声誉风险等。 全面风险管理包含开展风险管理的"全部活动"的含义，要求对风险进行准确识别、审慎评估、动态监控和及时应对。 全面风险管理包含对风险进行"全程管理"的含义。

• 10.【单选题】下列事项中，属于有限责任公司的章程中应当记载的事项有( )。 ①公司名称和住所 ②公司经营范围 ③公司股份总数、每股金额和注册资本 ④股东的姓名或者名称 ⑤股东的出资方式、出资额和出资时间 ⑥公司的法定代表人 ⑦监事会的组成、职权和议事规则
• A.①②④⑤⑥
• B.①②③④⑥⑦
• C.①②③④⑤⑥⑦
• D.①②④⑤⑥⑦
• 参考答案：A
• 解析：考点：本题考查有限责任公司章程应当记载的事项。有限责任公司章程应当载明下列事项：公司名称和住所；公司经营范围；股东的姓名或者名称；股东的出资方式、出资额和出资时间；公司的机构及其产生办法、职权、议事规则；公司的法定代表人；股东会会议认为需要规定的其他事项。公司股份总数、每股金额和注册资本和监事会的组成、职权和议事规则属于股份有限公司章程的应当载明事项。

• 1.【判断题】证券公司在设置压力情景时，只能采取历史情景法。(  )
• A.对
• B.错
• 参考答案：B
• 解析：教材页码：P510-514 证券公司在设置压力情景时，可采取历史情景法、假设情景法或者二者相结合的方法。 历史情景法是指模拟历史上重大风险事件或重大压力情景； 假设情景法是指基于经验判断或数量模型模拟未来可预见的极端不利情况。

• 2.【多选题】证券公司财务顾问业务的具体业务包括（ ）。
• A.为企业申请证券发行和上市提供改制改组、资产重组、前期辅导等方面的咨询服务
• B.为法人、自然人及其他组织收购上市公司及相关的资产重组、债务重组等提供咨询服务
• C.为上市公司重大投资、收购兼并、关联交易等业务提供咨询服务
• D.为上市公司再融资、资产重组、债务重组等资本营运提供融资策划、方案设计、推介路演等方面的咨询服务
• 参考答案：ABCD
• 解析：教材页码：P147 财务顾问业务，是指与证券交易、证券投资活动有关的咨询、建议、策划业务。 财务顾问业务具体包括： 1、为企业申请证券发行和上市提供改制改组、资产重组、前期辅导等方面的咨询服务；A选项 2、为上市公司重大投资、收购兼并、关联交易等业务提供咨询服务；C选项 3、为法人、自然人及其他组织收购上市公司及相关的资产重组、债务重组等提供咨询服务；B选项 4、为上市公司完善法人治理结构、设计经理层股票期权、职工持股计划、投资者关系管理等提供咨询服务； 5、为上市公司再融资、资产重组、债务重组等资本营运提供融资策划、方案设计、推介路演等方面的咨询服务；D选项 6、为上市公司的债权人、债务人对上市公司进行债务重组、资产重组、相关的股权重组等提供咨询服务以及中国证监会认定的其他业务形式。

• 3.【单选题】公司并购重组对公司的长期发展是否有利，是否能够（  ），是决定股价变动方向的重要因素。
• A.提高公司的股票价格
• B.提高公司管理层的决策能力
• C.改善公司的经营状况
• D.改善公司的绩效考核
• 参考答案：C
• 解析：【教材精讲班拓展考点】 公司并购重组对公司的长期发展是否有利，是否能够【改善公司的经营状况】，是决定股价变动方向的重要因素。

• 4.【单选题】按照基金合同约定，非公开募集基金可以由部分（ ）作为基金管理人负责基金的投资管理活动，并在基金财产不足以清偿其债务时对基金财产的债务承担无限连带责任。
• A.基金份额持有人
• B.基金销售人员
• C.基金托管人
• D.基金投资顾问
• 参考答案：A
• 解析：按照基金合同约定，非公开募集基金可以由部分【基金份额持有人】作为基金管理人负责基金的投资管理活动，并在基金财产不足以清偿其债务时对基金财产的债务承担无限连带责任。私募基金可采用公司型、合伙型、契约型三种组织形式。

• 5.【判断题】保证金分为结算准备金和交易保证金。交易保证金是指未被合约占用的保证金；结算准备金是指已被合约占用的保证金。
• A. 正确
• B. 错误
• 参考答案：B
• 解析：考点：考查中国金融期货交易所交易规则相关知识。保证金分为结算准备金和交易保证金。【结算准备金】是指【未被合约占用】的保证金；【交易保证金】是指【已被合约占用】的保证金。

• 6.【单选题】套期保值是指企业为规避( )等，指定一项或一项以上套期工具，使套期工具的公允价值或现金流量变动，预期抵消被套期项目全部或部分公允价值或现金流量变动。 Ⅰ.外汇风险 Ⅱ.利率风险 Ⅲ.商品价格风险 Ⅳ.信用风险
• A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
• B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
• C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• D.Ⅲ、Ⅳ
• 参考答案：C
• 解析：套期保值，是指企业为规避外汇风险、利率风险、商品价格风险、股票价格风险、信用风险等，指定一项或一项以上套期工具，使套期工具的公允价值或现金流量变动，预期抵消被套期项目全部或部分公允价值或现金流量变动。

• 7.【多选题】投服中心关注的事项主要包括（ ）。
• A. 中小服务机构反应的事项
• B. 侵害中小投资者合法权益且具有典型性、示范性的事项
• C. 舆论关注的重点、难点、热点事项
• D. 监管机构、自律组织等建议的事项
• 参考答案：BCD
• 解析：投服中心关注事项： 1. 中小投资者反映强烈的事项；（A选项说法有瑕疵，并不是所有反应的事，而是“强烈”的事） 2. 侵害中小投资者合法权益且具有典型性、示范性的事项；（B选项正确） 3. 舆论关注的重点、难点、热点事项；（C选项正确） 4. 监管机构、自律组织等建议的事项。（D选项正确）

• 8.【多选题】欧洲债券票面使用的货币有(  )。
• A.美元
• B.日元
• C.英镑
• D.欧元
• 参考答案：ABCD
• 解析：教材页码：P313-314 欧洲债券票面使用的货币一般是可自由兑换的货币，主要为美元，其次还有欧元、英镑、日元等；也有使用复合货币单位的，如特别提款权。

• 9.【判断题】在信用风险分析中，违约依然是最为重要的信用事件，对信用风险的描述和量化仍然是以违约为中心，主要包括违约概率、违约损失率和违约时的风险暴露等。这些要素决定了信用产品的预期损失和非预期损失。
• A.对
• B.错
• 参考答案：A
• 解析：教材页码：P526-528 信用风险的构成要素分析以违约为中心。尽管现代信用风险概念已经从单纯的违约风险发展到包括信用等级变化的更加全面的信用风险，但在信用风险分析中，违约依然是最为重要的信用事件，对信用风险的描述和量化仍然是以违约为中心，主要包括违约概率、违约损失率、违约时的风险暴露等。这些要素决定了信用产品的预期损失和非预期损失。

• 10.【单选题】我国《证券法》规定，证券交易所的设立、变更和解散由（ ）决定。
• A.证券监督管理机构
• B.会员大会
• C.理事会
• D.国务院
• 参考答案：D
• 解析：教材页码：P174-177 本题考查证券交易所的设立、变更和解散。证券交易所、国务院批准的其他全国性证券交易场所的设立、变更和解散由国务院决定。故本题选D选项。

• 1.【单选题】A方案在三年中每年年初付款100元，B方案在三年中每年年末付款100元，若利率为10％，则二者在第三年年末时的终值相差（ ）元。
• A.33.1
• B.31.3
• C.133.1
• D.13.31
• 参考答案：A
• 解析：A方案在第三年年末的终值为：100×[(1+10％)^3+(1+10％)^2+(1+10％)]=364.1(元)，B方案在第三年年末的终值为：100×[(1+10％)^2+(1+10％)+1]=331(元)，二者的终值相差为：364.1-331=33.1(元)。

• 2.【多选题】市场预期理论的前提假定包括（  ）。
• A.投资者对债券的期限没有偏好
• B.期限不同的债券是完全可以替代的
• C.资本市场没有摩擦
• D.投资者的行为取决于预期收益率的变动
• 参考答案：ABD
• 解析：市场预期理论的前提假定： ①投资者对债券的期限没有偏好； ②期限不同的债券是完全可以替代的； ③投资者的行为取决于预期收益率的变动； ④完全替代的债券具有相等的预期收益率。C属于资本资产定价模型的假设条件。

• 3.【单选题】在进行证券投资技术分析的假设中，最根本、最核心的条件是（ ）。
• A.市场行为涵盖一切信息
• B.证券价格沿趋势移动
• C.历史会重演
• D.投资者都是理性的
• 参考答案：B
• 解析：在进行证券投资技术分析的假设中，最根本、最核心的条件是证券价格沿趋势移动。

• 4.【单选题】理财师根据家庭生命周期的不同，可以了解、掌握处于不同家庭生命周期阶段的客户的（  ），进而理财目标也有所侧重。 ①职业生涯阶段特点； ②家庭收支、资产负债状况； ③主要财务问题； ④理财需求
• A.①②③
• B.①③
• C.①②④
• D.①②③④
• 参考答案：D
• 解析：理财师根据家庭生命周期的不同，可以了解、掌握处于不同家庭生命周期阶段的客户的职业生涯阶段特点；家庭收支、资产负债状况；主要财务问题；理财需求，进而理财目标也有所侧重。

• 5.【多选题】套利定价模型在实践中的应用一般包括（  ）。
• A.检验资本市场线的有效性
• B.分离出那些统计上显著地影响证券收益的主要因素
• C.检验证券市场线的有效性
• D.明确确定某些因素与证券收益有关，预测证券的收益
• 参考答案：BD
• 解析：套利定价模型在实践中的应用一般包括： （1）运用统计分析模型对证券的历史数据进行分析，以分离出那些统计上显著影响证券收益的主要因素。 （2）确定影响证券收益的因素，回归证券历史数据以获得灵敏度系数，再运用公式预测证券的收益。 

• 6.【不定项题】选择具体的风险管理方法的原则不包括（  ）。
• A.成本最低
• B.效率最高
• C.保护收益
• D.收益最高
• 参考答案：D
• 解析：教材页码：P310~311 选择具体的风险管理方法通常有成本最低、效率最高、保护收益三个原则。

• 7.【单选题】股指期货理论价格的决定主要取决于( )。Ⅰ,期货指数水平;Ⅱ,构成指数的成分股股息收益;Ⅲ,利率水平;Ⅳ,距离合约到期的时间
• A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• B.Ⅱ、Ⅳ
• C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• D.Ⅰ、Ⅲ
• 参考答案：C
• 解析：从股指期货定价模型可以看出，股指期货理论价格的决定主要取决于以下四个因素：现货指数水平、构成指数的成分股股息收益、利率水平、距离合约到期的时间。

• 8.【单选题】反应过度可以用来解释股市中的（ ）。
• A.动量效应
• B.反转效应
• C.小公司效应
• D.市盈率效应
• 参考答案：B
• 解析：行为金融学派的学者，主要从人类行为的角度进行解释，认为反转效应和惯性效应是市场过度反应和反应不足的结果,并认为这是市场无效的证据。

• 9.【单选题】衡量一条支撑／压力线被突破的有效性标准包括（ ）。 Ⅰ、支撑/压力区域发生的时间距离当前这个时期的远近 Ⅱ、突破的幅度是否大 Ⅲ、成交量是否足够大 Ⅳ、停留时间是否长
• A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
• B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
• C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
• 参考答案：B
• 解析：一般来说，一条支撑线或压力线对当前影响的重要性有三个方面的考虑：①股价在这个区域停留时间的长短；②股价在这个区域伴随的成交量大小；③这个支撑区域或压力区域发生的时间距离当前这个时期的远近。很显然，股价停留的时间越长、伴随的成交量越大、离现在越近，则这个支撑或压力区域对当前的影响就越大；反之就越小。

• 10.【判断题】可转换证券的市场价值一般保持在可转换证券的投资价值和转换价值之下。（ ）
• A.对
• B.错
• 参考答案：B
• 解析：可转换证券的市场价值一般保持在可转换证券的投资价值和转换价值之上。

• 1.【多选题】公开发行公司债券担保函的主要内容，至少包括下列哪些事项？（ ）
• A.担保金额
• B.担保期限
• C.担保方式
• D.担保范围
• 参考答案：ABCD
• 解析：根据《公司债券承销业务尽职调查指引》（2020年修订）第16条规定，承销机构应当取得债券担保合同或担保函，核查担保合同或担保函内容是否包括下列事项，并就相关担保合同或担保函的责任条款与担保人进行确认：①担保金额；②担保期限；③担保方式；④担保范围；⑤发行人、担保人、债券受托管理人、债券持有人之间的权利义务关系；⑥反担保和共同担保的情况(如有)；⑦各方认为需要约定的其他事项；⑧担保合同的合法性、有效性。

• 2.【多选题】在我国首次公开发行股票并上市过程中，关于律师及律师事务所从事证券业务的说法不正确的是（ ）。
• A.律师事务所关于保荐业务工作底稿应当至少保存5年
• B.提交中国证监会的法律意见书和律师工作报告应是经2名以上具有执行证券期货相关业务资格的经办律师和其所在律师事务所的负责人签名，并经该律师事务所加盖公章、签署日期的正式文本
• C.发行人报送申请文件后不得变更律师事务所
• D.律师在法律意见书中对某些难以下结论的问题仅说明客观情况，未发表明确意见
• 参考答案：ABCD
• 解析：A项，《公开发行证券公司信息披露的编报规则第12号——公开发行证券的法律意见书和律师工作报告》第17条规定，工作底稿由制作人所在的律师事务所保存，保存期限至少7年。中国证监会根据需要可随时调阅、检查工作底稿。 B项，根据《中国证监会、司法部关于取消律师及律师事务所从事证券法律业务资格审批的通告》，律师及律师事务所从事证券法律业务不再受资格的限制。 C项，《公开发行证券公司信息披露的编报规则第12号——公开发行证券的法律意见书和律师工作报告》第11条规定，发行人向中国证监会报送申请文件前，或在报送申请文件后且证券尚未发行前更换为本次发行证券所聘请的律师或律师事务所的，更换后的律师或律师事务所及发行人应向中国证监会分别说明。更换后的律师或律师事务所应对原法律意见书和律师工作报告的真实性和合法性发表意见。如有保留意见，应明确说明。在此基础上更换后的律师或律师事务所应出具新的法律意见书和律师工作报告。 D项，《公开发行证券公司信息披露的编报规则第12号——公开发行证券的法律意见书和律师工作报告》第4条规定，律师在法律意见书中应对本规则规定的事项及其他任何与本次发行有关的法律问题明确发表结论性意见。

• 3.【多选题】甲、乙无任何关联关系，丙为可持续经营的上市公司，下列说法错误的是（ ）。
• A.乙持有丙51％，甲乙签订协议，由甲直接办理乙所持丙35％股份的过户登记
• B.甲以协议方式收购丙，并成为丙控股股东，收购协议签订后，甲可以立即改选丙2／3的董事会成员
• C.乙以协议方式收购丙，但收购资金存在缺口，可要求丙为其银行贷款提供担保
• D.甲以协议方式收购丙，签订协议至过户前，丙可以公开发行股份
• 参考答案：ABCD
• 解析：A项，《上市公司收购管理办法》（2020年修订）第55条第1款规定，收购报告书公告后，相关当事人应当按照证券交易所和证券登记结算机构的业务规则，在证券交易所就本次股份转让予以确认后，凭全部转让款项存放于双方认可的银行账户的证明，向证券登记结算机构申请解除拟协议转让股票的临时保管，并办理过户登记手续。收购人未按规定履行报告、公告义务，或者未按规定提出申请的，证券交易所和证券登记结算机构不予办理股份转让和过户登记手续。 B、C、D三项，第52条规定，以协议方式进行上市公司收购的，自签订收购协议起至相关股份完成过户的期间为上市公司收购过渡期。在过渡期内，收购人不得通过控股股东提议改选上市公司董事会，确有充分理由改选董事会的，来自收购人的董事不得超过董事会成员的1／3；被收购公司不得为收购人及其关联方提供担保；被收购公司不得公开发行股份募集资金，不得进行重大购买、出售资产及重大投资行为或者与收购人及其关联方进行其他关联交易，但收购人为挽救陷入危机或者面临严重财务困难的上市公司的情形除外。

• 4.【单选题】下列关于上市公司发行分离交易的可转换公司债券，表述正确的是（ ）。
• A.分离交易可转债发行后，预计所附认股权证全部行权后募集资金总量不超过拟发行公司债券金额
• B.分离交易可转债发行后，预计所附认股权证全部行权后募集资金总量不超过总发行公司债券金额40％
• C.分离交易可转债发行后，累计公司债券余额不超过最近1期末总资产的50％
• D.分离交易可转债发行后，累计公司债券余额不超过最近1期末净资产的50％
• 参考答案：A
• 解析：根据《上市公司证券发行管理办法》（2020年修订）第27条规定，上市公司可以公开发行认股权和债券分离交易的可转换公司债券，发行分离交易的可转换公司债券，应符合的规定之一是：本次发行后累计公司债券余额不超过最近1期末净资产额的40％，预计所附认股权全部行权后募集的资金总量不超过拟发行公司债券金额。

• 5.【多选题】根据《上海证券交易所公司债券存续期信用风险管理指引(试行)》，受托管理人根据债券信用风险监测和分析结果，可以将债券划分为（ ）。
• A.正常类
• B.关注类
• C.风险类
• D.违约类
• 参考答案：ABCD
• 解析：《上海证券交易所公司债券存续期信用风险管理指引(试行)》第20条，受托管理人根据债券信用风险监测和分析结果，可以将债券划分为正常类、关注类、风险类及违约类。

• 6.【多选题】下列可能影响所有者权益变动表，但不影响净利润的有（ ）。
• A.现金流量套期工具产生的利得中属于有效套期的部分
• B.外币财务报表折算差额
• C.自用转为投资性房地产公允价值增加的部分
• D.应收账款坏账的转回
• 参考答案：ABC
• 解析：D项，应收账款坏账损失的转回计入当期损益，即不影响所有者权益，但影响净利润。

• 7.【多选题】根据《深圳证券交易所公司债券上市规则》，债券存续期间，出现（ ）等情形的，受托管理人应当及时召集债券持有人会议。
• A.发行人合计持有本期债券总额5%的债券持有人向受托管理人书面提议召开
• B.拟修改债券持有人会议规则
• C.发行人已经或者预计不能按期支付本息
• D.拟变更债券募集说明书的约定
• 参考答案：BCD
• 解析：根据《深圳证券交易所公司债券上市规则》（2022年修订）第4.3.2条，债券存续期间，出现下列可能影响债券投资者权益的重大事项，需要投资者作出决定或者授权采取相应措施的，受托管理人应当按照规定或者约定及时召集债券持有人会议： （一）拟变更债券募集说明书的约定； （二）拟修改债券持有人会议规则； （三）拟变更债券受托管理人或者受托管理协议的主要内容； （四）发行人已经或者预计不能按期支付本息； （五）发行人减资、合并、分立、被责令停产停业、被暂扣或者吊销许可证、被托管、解散、申请破产或者依法进入破产程序等； （六）增信主体、增信措施或者其他偿债保障措施发生重大变化且对债券持有人利益有重大不利影响； （七）发行人、单独或者合计持有本期债券总额百分之十以上的债券持有人向受托管理人书面提议召开； （八）发行人管理层不能正常履行职责，导致发行人债务清偿能力面临严重不确定性； （九）发行人或者其控股股东、实际控制人因无偿或者以明显不合理对价转让资产、放弃债权、对外提供大额担保等行为导致发行人债务清偿能力面临严重不确定性； （十）发行人提出债务重组方案的； （十一）债券募集说明书约定的其他应当召开债券持有人会议情形； （十二）发生其他对债券持有人权益有重大不利影响的事项。

• 8.【多选题】根据《非上市公众公司重大资产重组管理办法》的规定，下列说法正确的有（ ）。
• A.股东大会就重大资产重组事项作出的决议，必须经过出席会议的股东所持表决权2／3以上通过
• B.公众公司股东人数超过200人的，应当对出席会议的持股比例在5％以下的股东表决情况实施单独计票，公众公司应当在决议后及时披露表决情况
• C.公众公司重大资产重组可以使用现金、股份、可转换债券、优先股等支付手段购买资产，使用股份、可转换债券、优先股等支付手段购买资产的，其支付手段的价格由交易双方自行协商确定
• D.公众公司向控股股东发行股份购买资产，控股股东以资产认购而取得的公众公司股份，自股份发行结束之日起12个月内不得转让
• 参考答案：ACD
• 解析：A、B两项，《非上市公众公司重大资产重组管理办法》（2020年修订）第15条第1款规定，股东大会就重大资产重组事项作出的决议，必须经出席会议的股东所持表决权的2／3以上通过。公众公司股东人数超过200人的，应当对出席会议的持股比例在10％以下的股东表决情况实施单独计票。公众公司应当在决议后及时披露表决情况。C项，第17条规定，公众公司重大资产重组可以使用现金、股份、可转换债券、优先股等支付手段购买资产。使用股份、可转换债券、优先股等支付手段购买资产的，其支付手段的价格由交易双方自行协商确定，定价可以参考董事会召开前一定期间内公众公司股票的市场价格、同行业可比公司的市盈率或市净率等。董事会应当对定价方法和依据进行充分披露。D项，根据第26条规定，本次重大资产重组涉及发行股份的，公众公司控股股东、实际控制人或者其控制的关联人以资产认购而取得的公众公司股份，自股份发行结束之日起12个月内不得转让。

• 9.【单选题】下列与会计估计审计相关的程序中，注册会计师应当在风险评估阶段实施的是（ ）。
• A.确定管理层是否恰当运用与会计估计相关的财务报告编制基础
• B.复核上期财务报表中会计估计的结果
• C.评价会计估计的合理性
• D.确定管理层做出会计估计的方法是否恰当
• 参考答案：B
• 解析：在风险评估阶段，注册会计师应当复核上期财务报表中会计估计的结果，或者复核管理层在本期财务报表中对上期会计估计作出的后续重新估计(如适用)，以了解管理层如何作出会计估计，ACD三项均是风险应对阶段实施的程序。

• 10.【单选题】上市公司不得以下列哪些方式，将资金直接或间接地提供给控股股东及其他关联方使用。（ ） Ⅰ有偿或无偿地拆借公司的资金给控股股东及其他关联方使用 Ⅱ通过银行或非银行金融机构向关联方提供委托贷款 Ⅲ委托控股股东及其他关联方进行投资活动 Ⅳ为控股股东及其他关联方开具没有真实交易背景的商业承兑汇票 Ⅴ代控股股东及其他关联方偿还债务
• A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ
• B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ
• C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ
• D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ
• E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
• 参考答案：A
• 解析：根据《关于规范上市公司与关联方资金往来及上市公司对外担保若干问题的通知》相关规定，上市公司不得以下列方式将资金直接或间接地提供给控股股东及其他关联方使用： ①有偿或无偿地拆借公司的资金给控股股东及其他关联方使用； ②通过银行或非银行金融机构向关联方提供委托贷款； ③委托控股股东及其他关联方进行投资活动； ④为控股股东及其他关联方开具没有真实交易背景的商业承兑汇票； ⑤代控股股东及其他关联方偿还债务； ⑥中国证监会认定的其他方式。

• 1.【单选题】投资者在确定债券价格时，需要知道该债券的预期未来货币现金流和要求的最低收益率，该收益率又被称为（ ）。
• A.当期收益率
• B.必要收益率
• C.内部收益率
• D.到期收益率
• 参考答案：B
• 解析：投资者对该债券要求的最低回报率，也称为必要回报率，其计算公式为：债券必要回报率=真实无风险收益率+预期通货膨胀率+风险溢价。

• 2.【多选题】股票价格走势的压力线是（  ）。
• A.阻止股价上升的一条线
• B.一条直线
• C.一条曲线
• D.只出现在上升行情中
• 参考答案：AB
• 解析：压力线又称为阻力线，是平行于横轴的一条直线，既可以出现在上升的行情中，也可以出现在下降的行情中，在一定条件下还可以与支撑线相互转化。

• 3.【不定项题】市场推出的以Shibor为基础的金融创新产品有（ ）。 I.企业债券 II.债券远期利率协议 III.利率互换 IV.浮息债券
• A.I、IV
• B.I、II
• C.II、III
• D.II、IV
• 参考答案：C
• 解析：市场推出的以Shibor为基础的金融创新产品已有债券远期利率协议、利率互换等。

• 4.【单选题】分析师在进行上市公司财务报表分析的时候，不需要考虑的因素是（ ）。
• A.公司会计报表附注
• B.公司发生了增资行为
• C.公司的经济环境和经营条件发生了变化
• D.公司股票的价格波动
• 参考答案：D
• 解析：财务分析中应注意的问题包括：(1)财务报表数据的准确性、真实性与可靠性。(2)财务分析中结果的预测性调整。公司的经济环境和经营条件发生变化后，原有的财务数据与新情况下的财务数据不具有直接可比性。(3)公司增资行为对财务结构的影响。

• 5.【单选题】若期货交易保证金为合约金额的5%，则期货交易者可以控制的合约资产为所投资金额的（ ）倍。
• A.5
• B.10
• C.20
• D.50
• 参考答案：C
• 解析：金融衍生工具具有杠杆性，一般只需要支付少量的保证金或权利金就可签订远期大额合约或互换不同的金融工具。若期货交易保证金为合约金额的5%，则期货交易者可以控制20倍于所投资金额的合约资产，即1/5%＝20（倍）。

• 6.【不定项题】根据股价移动的规律，可以把股价曲线的形态划分为（  ）。
• A.三角形和矩形
• B.持续整理形态和反转突破形态
• C.旗形和楔形
• D.多重顶形和圆弧顶形
• 参考答案：B
• 解析：根据股价移动的规律，可以把股价曲线的形态分成两大类型：①持续整理形态，主要有三角形、矩形、旗形和楔形；②反转突破形态，主要有头肩形态、双重顶（底）形态、圆弧（底）形态、喇叭形以及Ⅴ形反转形态等多种形态。

• 7.【单选题】充当国际储备资产的货币须具备的条件不包括（  ）。
• A.货币含金量高且币值稳定
• B.在国际货币体系中占有重要地位
• C.能自由兑换其他储备资产
• D.各国能获得该货币，并对其购买力的稳定性具有信心
• 参考答案：A
• 解析：外汇储备是指一国货币当局持有的外国可兑换货币，包括银行存款和有价证券。 充当国际储备资产的货币必然具备三个条件： ①在国际货币体系中占有重要地位； ②能自由兑换其他储备资产； ③各国能获得该货币，并对其购买力的稳定性具有信心。 题干问的不包括，故本题选A。

• 8.【单选题】根据形态理论，股价的移动是有规律地运行的，证券市场中的胜利者往往是在（  ）采取行动而获得收益的。 Ⅰ、原来的平衡快要打破之前 Ⅱ、原来的平衡打破过程中 Ⅲ、原来的平衡打破之后 Ⅳ、新的平衡形成之后
• A.Ⅰ、Ⅲ
• B.Ⅰ、Ⅱ
• C.Ⅲ、Ⅳ
• D.Ⅱ、Ⅳ
• 参考答案：B
• 解析：根据形态理论，股价的移动是有规律地运行的。股价的移动就是按这一规律循环往复、不断运行的。证券市场中的胜利者往往是在原来的平衡快要打破之前或者是在打破的过程中采取行动而获得收益的。如果原平衡已经打破，新的平衡已经找到，这时才开始行动，就已经晚了。

• 9.【判断题】数量化选股策略只包括基本面选股和多因素选股。（ ）
• A.对
• B.错
• 参考答案：B
• 解析：数量化选股策略是在基本面研究的基础上结合量化分析的手段构建出来的。主要的选股方法如下：①基本面选股②多因素选股③动量、反向选股

• 10.【单选题】根据《上市公司行业分类指引》，我国证券市场上市公司所属行业类别的划分由（ ）来具体执行。
• A.上市公司自己确认，报交易所备案
• B.会计师事务所
• C.中国证监会
• D.证券交易所
• 参考答案：D
• 解析：证券交易所负责分类《上市公司行业分类指引》的具体执行，包括负责上市公司类别变更等日常管理工作和定期向中国证监会报备对上市公司类别的确认结果。